主题Topic：Evaluating Asset Pricing Factors （资产定价因子的衡量）
时间Time：12月30号（周五）｜December30, 2016 (Friday), 2：00 - 3：00 PM
地点Venue：文波104｜Room 104，WENBO
主讲 / Speaker
厦门大学王亚楠经济研究院任宇教授，2008年获得加拿大皇后大学经济学博士，发展多篇文章在国际知名杂志期刊上，如 Economic Modelling，Journal of Banking and Finance，Econometric Theory，Applied Economics Letters 等。
研究领域 / Research Interests
资产定价, 组合管理, 财政经济学，金融计量经济学
Asset Pricing, Portfolio Management, Financial Economics, FinancialEconometrics
摘要/ Abstract
实证分析显示，在资产定价模型中，有些因子比其他因子对证券组合有更好的解释能力。我们在本文提出一个可以衡量资产定价因子解释能力的方法。我们的方法可以对因子解释能力进行排序，基于这样的排序，我们可以构造出更好的因子模型。在本文中，我们从理论上证明了我们方法的大样本渐进性质，并且从实证中应用了我们的方法构造了一个更优的模型。
